商品期权操作演示(商品期权怎么玩)

本周商品期权市场交易量进一步增加。除农产品数量小幅下降外，其他部门均有增长，其中黑色部门增幅最为明显。波动性上下变化。农产品板块，大豆期权波动性明显加大，但目前销区需求平淡。价格上涨后，可能会出现震荡调整。波动性预计下降，偏度值将从较大的正值下降至7.98%。如果后市波动的话，看涨期权和看跌期权的隐波会同步下行，看涨期权的价格有相对较大的下跌空间。建议构建卖出宽跨式策略，其中看涨期权头寸可以多于看跌期权头寸，并利用期货进行适当对冲；棉花期权交易量也有所增加，但波动性大幅下降。当前隐藏波位于近60天的3.33%分位点，属于近期较低水平，但相对历史波动率，仍高于20日历史波动率和10日历史波动率也高于波动锥中的第50个百分位线，表明隐藏浪目前虽处于低位，但仍有进一步下跌的空间。成交量PCR大于1，未平仓合约小于1，反映了期权市场的看跌情绪。从基本面来看，供给充足，但需求疲软。如果短期内看不到改善，可以考虑熊市看跌期权策略，并构建波动溢价有限的看涨期权策略。

温馨提示：投资有风险，请谨慎选择。